Как это работает?
Краудфин - это просто!
У нас вы можете:
- привлечь инвестиции в стартап путем выпуска акций;
- взять займ для бизнеса на пополнение оборотных средств, кредит на исполнение контракта или на инвестиционные цели;
- собрать деньги на проект, выпустив утилитарные цифровые права.
Для знакомства с возможностями платформы «КраудФин» Вам необходимо пройти первичную регистрацию, которая позволит:
- оценить перспективы поиска инвестора для стартапа, разместив драфт-проект;
- изучить опыт успешных краудфандинговых проектов, собравших средства на платформе;
- проконсультироваться с нашими специалистами как получить деньги на развитие малого бизнеса, способам привлечения инвестиций в стартап, сумме потенциального сбора и других нюансах привлечения финансирования в бизнес.
Выбор способа привлечения средств
Правильный выбор способа привлечения инвестиций – залог успешного поиска
инвесторов для бизнеса и сбора денег на реализацию проекта.
Чтобы привлечь инвестиции в бизнес Вы можете воспользоваться следующими способами
привлечения финансирования:
- Классический заём: займ на развитие бизнеса под фиксированную процентную ставку;
- Выпуск акций: инвестиции в бизнес проект в обмен на долю Вашей компании;
- Конвертируемый заём: способ совмещает в себе привлечение займа на развитие малого бизнеса под фиксированную процентную ставку, а в случае успешной реализации проекта позволяет инвестору конвертировать сумму займа в акции компании;
- Выпуск утилитарных цифровых прав: новый способ как найти инвестора для бизнеса, представляющий собой выпуск токенов на получение в будущем товаров (услуг).
Классический заём
Преимущества займов, как способа найти частного инвестора для
бизнеса:
- быстрота сбора денег на проект по сравнению с другими способами привлечения инвестиций в бизнес;
- у инвесторов нет прав на участие в управлении компанией;
- минимальный пакет документов.
Минусы частных займов для бизнеса:
- обязательность возврата средств инвесторам в установленных размерах и сроках;
- для комфортной процентной ставки по займу необходимо обеспечение, и чем оно качественней, тем ниже ставка;
- получить займ на развитие бизнеса могут только предприниматели, уже имеющие действующий бизнес.
Отличительная особенность займов для малого бизнеса на «КраудФин» - возможность
использовать максимально гибкие условия привлечения финансирования в бизнес.
Вы можете:
- Привлекать займы для бизнеса на три разные цели с максимальным сроком
погашения до 3-х лет:
- пополнение оборотных средств
- кредит на исполнение государственного контракта
- на инвестиционные цели (приобретение объектов недвижимости, дорогостоящего оборудования и т.п.)
- Выбрать наиболее комфортный способ погашения займа:
- аннуитетный платеж
- дифференцированный платеж
- ежемесячная уплата процентов, а тело займа - в конце срока
- проценты и тело займа – в конце срока единовременным платежом
- Предусмотреть льготный период, сроком до полугода, в котором проценты начисляются, но не выплачиваются
- Выбрать один из нескольких возможных видов обеспечения (и, хотя шансы будут низки, но можно попробовать привлечь займ на развитие бизнеса без залога)
Выпуск акций
Выпуск акций - привлечение инвестиций в
бизнес взамен на долю компании. Выпускать акции на платформе могут только
непубличные акционерные общества.
Преимущества выпуска акций как способа привлечь инвестора для
бизнеса:
- доступно на старте бизнеса, нет требований к кредитной истории;
- нет жестких обязательств по возврату инвестиций, как в случае с займами (инвесторы зарабатывают на росте стоимости компании и выплатах дивидендов, а не процентах по займу);
- не надо предоставлять обеспечение.
Минусы выпуска акций:
- размывается доля основателей компании, т.к. «на борту» находятся инвесторы;
- принятие важных решений, касающихся деятельности компании, вместе с инвесторами;
- необходимость предоставления отчетности инвесторам с установленной периодичностью.
Для размещения акций на «КраудФин»:
- Договоритесь с партнерами о распределении долей и функционала и зарегистрируйте непубличное АО у нашего регистратора;
- Определитесь с объемом сбора средств на проект краудфандинга и примите решение о доле в уставном капитале, которую готовы предложить инвесторам;
- Примите решение об увеличении уставного капитала и зарегистрируйте выпуск акций;
- Разместите на платформе инвестиционный проект.
Конвертируемый заём
Такая форма привлечения инвестиций в стартап давно зарекомендовала себя за
рубежом, но только сейчас начинает активно использоваться российскими
предпринимателями.
Механизм конвертируемого займа выглядит следующим образом:
- Частный инвестор выдают займ на открытие бизнеса с нуля;
- При наступлении срока возврата займа (или определенных, заранее оговоренных событий) инвесторы вправе вместо возврата денег потребовать зачета обязательств по займу путем передачи им акций заемщика, то есть осуществить конвертацию долга в капитал;
- Если конвертация не произведена, то по истечении срока заемщик возвращает сумму займа и начисленные проценты.
Преимущества конвертируемого займа:
- идеальный вариант для инвестиций на ранней стадии, т.к. нет необходимости спорить с инвесторами о стоимости компании и цене ее акций;
- если какие-то инвесторы не захотят конвертировать заём в акции – считайте, что вы просто прокредитовались под очень выгодный процент;
- при финансировании через конвертзайм инвесторы часто бывают согласны на то, что это будет займ для бизнеса без залога и поручителей.
Минусы конвертзаймов вытекают из их достоинств:
- довольно сложный способ привлечения инвестиций в стартап и может понадобиться помощь консультантов;
- это все-таки заём и, если инвесторы не захотят конвертироваться, его надо возвращать;
- если в течение срока займа не удалось привлечь нового инвестора в акции, то инвесторы-займодавцы, решившие конвертироваться, как правило, получают весьма ощутимую долю в Вашей компании.
Утилитарные цифровые права
Утилитарные цифровые права - создаваемые в нашей
информационной системе права требования передачи вещи, интеллектуальных прав,
права требования выполнения работ или оказания услуг.
При данном способе поиска инвестора для стартапа Вы выпускаете цифровые права
на получение Ваших товаров / услуг в будущем.
Преимуществами сбора инвестиций через выпуск цифровых прав
являются:
- отсутствие обязанности по возврату инвестиций в денежной форме;
- это отличный способ протестировать маркетинговые перспективы нового товара/услуги.
Основных недостатков утилитарных прав тоже два:
- много денег таким способом не привлечь, т.к. рынок утилитарных цифровых прав в России только формируется, и они пока не слишком хорошо знакомы инвесторам;
- в УЦП нельзя «зашить» обязательство передачи объектов, сделки с которыми требуют государственной регистрации или нотариального удостоверения.
Размещение инвестиционного проекта
После выбора способа нужно определиться с основными параметрами привлечения инвестиций в бизнес проект:Заём:
- цель и срок сбора средств;
- срок займа и порядок погашения;
- вид предоставляемого обеспечения и др.
Конвертируемый займ:
- цель и срок сбора средств;
- срок займа;
- вид предоставляемого обеспечения;
- условия конвертации и др.
Выпуск акций:
- цель и срок сбора средств;
- количество размещаемых акций;
- цена и номинальная стоимость одной акции;
- оценка компании до привлечения инвестиций и др.
Утилитарные цифровые права:
- цель и срок сбора средств;
- виды и количество УЦП;
- цена за 1 шт. УЦП каждого вида;
- порядок и предельная дата погашения УЦП каждого вида и др.
Важными параметрами любого инвестиционного предложения являются поставленные цели
по сборам.
Максимальная цель по сборам – отсечка, при достижении которой
сбор инвестиций прекращается.Минимальная цель по сборам – минимум, необходимый для заключения договора инвестирования.
После определения параметров краудфандингового
проекта и прикрепления необходимых документов формируется инвестиционное
предложение, которое отправляется на модерацию к оператору инвестиционной
платформы.
При модерации оператор инвестиционной
платформы осуществляет проверку правильности заполнения введенных данных и
достоверности приложенных документов, а также проверяет их на соответствие
действующему законодательству РФ и правилам инвестиционной платформы.
Срок модерации инвестиционного предложения не превышает 3-х рабочих дней.
Основными причинами отказа являются:
- проект носит явно неадекватный характер и (или) не соответствует возможностям лица, привлекающего инвестиции;
- некорректно заполненные данные;
- расхождения в представленных документах;
- приложены нечитаемые документы;
- указаны недостоверные сведения;
- представленные сведения не отвечают требования законодательства РФ и правилам платформы.
Инвестиционная платформа «КраудФин» - единственная
краудфандинговая площадка в России, которая позволяет предварительно оценить
интерес потенциальных инвесторов к Вашему проекту, разместив драфт-проект.
Размещение драфт-проектов доступно для привлечения инвестиций в стартап через
выпуск акций или конвертируемый займ и не требует прохождения процедуры
идентификации на платформе.
Определение интереса к проекту поможет сориентироваться по сумме
возможных инвестиций и срокам их сбора. Если вы поймёте, что проект не так
интересен инвесторам, как Вам бы этого хотелось, то Вы убережетесь от:
Если Ваш выбор – выпуск акций или Конвертируемый займ, обязательно
воспользуйтесь опцией предварительной оценки интереса! Для этого достаточно
нажать на кнопку «Определить интерес» и предоставить минимально необходимую
информацию- значительных временных затрат, связанных с подготовкой детального бизнес-плана;
- финансовых потерь, связанных с созданием непубличного акционерного общества и его дальнейшим содержанием;
- необходимости решать, что делать с созданным акционерным обществом в ситуации, когда проект, под который оно создавалось, не собрал средств, необходимых для его реализации.
Сбор средств на проект
Срок сбора средств устанавливается лицом, привлекающим инвестиции, самостоятельно,
но в пределах, предусмотренных Правилами платформы.
Срок сбора инвестиций начинает течь с момента публикации инвестиционного
предложения на сайте инвестиционной платформы. По
истечении установленного срока действие инвестиционного предложения прекращается,
дальнейший сбор денег на реализацию проекта становится недоступен.
В течение установленного срока сбора средств любой пользователь платформы, имеющий
профиль инвестора, имеет право принять участие в коллективном инвестировании, путем
принятия оферты инвестиционного предложения. Средства, поступающие от инвесторов,
аккумулируются на номинальном счете платформы.
Срок сбора средств автоматически заканчивается при достижении максимальной цели по
сборам. При недостижении максимальной цели сбор средств на проект краудфандинга
продолжается до истечения срока сбора.
Привлечение инвестиций в проект заканчивается, а инвестиционное предложение
считается успешно собравшим средства:
- При достижении максимальной цели по сборам (срок сбора автоматически заканчивается);
- При достижении минимальной цели (сбор продолжается до истечения срока, установленного в инвестиционном предложении).
Если в течение срока сбора минимальный объем денежных средств, указанный в
инвестиционном предложении, не был достигнут, инвестиционное предложение
считается несостоявшимся.
При успешном сборе инвестиций денежные средства инвесторов разблокируются и
переводятся лицу, привлекающему инвестиции, в течение 3-х рабочих дней с момента
завершения сбора.
Оператор инвестиционной платформы
осуществляет перевод собранных инвестиций инициатору проекта только после
получения от него подтверждении перевода. В случае отказа инициатора проекта от
приема собранных денежных средств он несет ответственность, установленную
правилами платформы.
Реализация проекта
После заключения договора инвестирования и поступления денежных средств на
расчетный счет лица, привлекающего инвестиции,
краудфандинговый проект переходит в статус «в реализации».
Особенностью данного этапа является возможность прямого общения инициатора проекта
и инвесторов с помощью чата.
Взаимодействие с инвесторами в стадии реализации зависит от выбранного способа
привлечения инвестиций.
Займы
Заемщик исполняет денежные обязательства перед инвесторами по заключенным с
ними договорам инвестирования.
Выплаты происходят с периодичностью и на условиях, установленных договором
займа для бизнеса, в соответствии с графиком платежей. При возникновении
просрочки заемщику начисляется неустойка.
В ситуациях, определенных Правилами платформы (длительная просрочка, резкое
ухудшение финансового состояния заемщика и т.п.), происходит автоматическая
уступка прав требования по займу от инвесторов к платформе. После уступки
заемщик исполняет обязательства по займу непосредственно оператору
инвестиционной платформы, а платформа рассчитывается из поступивших
средств с инвесторами.
Стадия реализация проекта завершается с момента полного расчета заемщика с
инвесторами, проект на платформе перемещается в архив.
Выпуск акций
По завершении сбора средств и перевода их на расчетный счет лица, привлекающего
инвестиции, он обязан направить регистратору передаточные распоряжения о
зачислении акций на лицевые счета инвесторов.
Передаточные распоряжения подаются непосредственно регистратору с
использованием функционала личного кабинета эмитента.
Инвестирование в бизнес проекты путем покупки акций - долгосрочный
инвестиционный проект, в рамках которого у инвесторов возникает право на
получение дивидендов, на участие в общих собраниях акционеров, иные права,
принадлежащие акционерам по действующему законодательству РФ.
Порядок участия инвесторов в управлении акционерным обществом регулируется
уставом, а также акционерным соглашением, заключенным одновременно с договором
инвестирования.
Лицо, привлекающее инвестиции, обязано с периодичностью, установленной в
инвестиционном предложении, предоставлять инвесторам отчетность о расходовании
инвестиций, привлеченных с использованием инвестиционной платформы. Отчетность
размещается на странице инвестиционного предложения. За неразмещение или
несвоевременное размещение отчетности лицо, привлекающее инвестиции, несет
ответственность, установленную Правилами платформы.
Рекомендуем не только предоставлять обязательную отчетность, но и оперативно
извещать инвесторов о значимых событиях по проекту, важных новостях, достигнутых
успехах или, наоборот, проблемах и путях их преодоления. Для этого на платформе
внедрен функционал по размещению новостей проекта и его обсуждению.
Конвертируемые займы
По факту заключения договора инвестирования заемщик обязан в кратчайшие сроки
зарегистрировать выпуск акций, которые будут размещаться инвесторам, выбравшим
впоследствии конвертацию как способ исполнения заемщиком своих обязательств.
Регистрацию выпуска акций целесообразно поручить регистратору в силу наличия у
него необходимого опыта и компетенции для быстрого решения вопроса.
Основная обязанность заемщика в ходе реализации проекта – своевременное
предоставление отчетности по проекту инвесторам с периодичностью, установленной
в инвестиционном предложении.
Отчетность размещается на странице проекта на инвестиционной
платформе, за ее неразмещение/несвоевременное размещение правилами
платформы установлена ответственность.
При истечении срока займа, либо наступления события конвертации, инвесторы
получают право по своему выбору:
- Потребовать возврата денежных средств с начисленными процентами, либо
- Произвести конвертацию долга в акции заемщика.
О планирующемся наступлении события конвертации заемщик уведомляет инвесторов
заранее, размещая соответствующую новость с приложением подтверждающих ее
документов на странице проекта в разделе «Новости».
Требования о конвертации подаются инвесторами самому заемщику и его
регистратору. При поступлении заявки на конвертацию заемщик может ее
подтвердить, путем нажатия на соответствующую кнопку, или отказаться от
конвертации.
На странице проекта заемщик может следить за ходом конвертации в реальном
времени. Функционал платформы позволяет видеть общее количество поступивших
заявок инвесторов на конвертацию, с разбивкой на прошедших и ожидающих
конвертации.
По завершении конвертации заемщик подтверждает оператору платформы результаты
зачисления акций на лицевые счета инвесторов в системе ведения реестра для
корректного учета результатов конвертации на платформе. Проект из категории
«Конвертируемые займы» переходит в категорию «Акции».
Утилитарные цифровые права
Лицо, привлекающее инвестиции, обязано предоставлять отчетность о ходе
реализации проекта инвесторам с установленной инвестиционным предложением
периодичностью.
Исполнение обязательств, предусмотренных цифровыми правами, производится вне
платформы в порядке и на условиях, предусмотренных инвестиционным предложением.
Передача инвесторам соответствующего товара или оказание услуги возможно в
любой момент до достижения предельной даты, указанной при размещении проекта.
Подтверждение передачи необходимо юридически зафиксировать (получить и сохранить
квитанцию об отправке курьерской службой, подписать акт приема-передачи,
товарно-транспортную накладную и т.п.).
После исполнения обязательства, предусмотренного УЦП, лицо, привлекающее
инвестиции, через функционал платформы направляет инвестору запрос на
подтверждение погашения УЦП. В случае, если инвестор подтвердит погашение, либо
никак не отреагирует в сроки, установленные правилами платформы, утилитарные
цифровые права автоматически погашаются.
Споры между инвестором и лицом, привлекающем инвестиции, по исполнению
обязательств, предусмотренных УЦП, рассматриваются вне платформы, в обычном
судебном/внесудебном порядке.